Budynek Planeta, z imponującą zieloną kurtyną wiszących ogrodów, to jedna z najbardziej rozpoznawalnych wież biurowych Barcelony. Wcześniej tego lata został zakupiony przez najbogatszego człowieka w Hiszpanii, Amancia Ortegę – założyciela imperium mody Zara – jako część jego zakupowej gorączki na rynku nieruchomości.
Za pośrednictwem swojej rodzinnej firmy inwestycyjnej, Pontegadea, Ortega niedawno nabył również pięciogwiazdkowy Hotel Banke w Paryżu, budynek mieszkalny na Florydzie oraz 50% udziałów w operatorze angielskiego portu Teesport. Te nowe nabytki powiększają jego już ogromny portfel nieruchomości o wartości 20 mld euro.
Dlaczego nagle wydaje tak dużo?
W tym roku Ortega ma otrzymać rekordową dywidendę w wysokości 3,1 mld euro (2,7 mld funtów) z akcji, które posiada w Inditex, spółce matce Zary. Doniesienia sugerują, że szybko reinwestuje ten zastrzyk gotówki, prawdopodobnie aby uniknąć podatków od majątku. Jednak źródła zbliżone do Pontegadea poinformowały **The Guardian**, że firma nie inwestuje, aby unikać opodatkowania, ale aby realizować swoją misję: „pomnażać i chronić bogactwo na przestrzeni pokoleń”. Dodano, że wszystkie dywidendy z Inditex – oraz wszelkie inne dochody – są reinwestowane corocznie, niezależnie od kwoty.
Niezależnie od przyczyny, imperium nieruchomości Ortegę szybko się rozrasta, czyniąc jego rodzinne biuro jednym z największych właścicieli nieruchomości w Europie.
Gdy europejskie rządy starają się naprawić finanse publiczne po latach globalnych kryzysów, rośnie presja, aby skuteczniej opodatkować najbogatszych. Hiszpania jest jednym z zaledwie trzech europejskich krajów (obok Szwajcarii i Norwegii), które nadal nakładają podatki od majątku, a decydenci uważnie obserwują, co działa – a co nie.
W Wielkiej Brytanii byli lider Partii Pracy Neil Kinnock i była kanclerz skarbu w gabinecie cieni Anneliese Dodds należą do tych, którzy namawiają Rachel Reeves do wprowadzenia podatku od majątku w nadchodzącym budżecie. Rozważane opcje obejmują zmiany w podatku spadkowym, ale niektórzy posłowie Partii Pracy naciskają na wprowadzenie rocznej stawki 2% od majątku przekraczającego 10 mln funtów – co, jak twierdzą, mogłoby przynieść 24 mld funtów.
Francja niedawno debatowała nad podobnym podatkiem, dotyczącym majątków powyżej 100 mln euro, który został przyjęty przez niższą izbę parlamentu, ale odrzucony przez senat.
Podatki od majątku, które pobierają roczny procent od aktywów danej osoby, były kiedyś powszechne, ale w większości zostały zastąpione podatkami od transakcji – takich jak dywidendy, spadki czy sprzedaż nieruchomości.
### Walka Hiszpanii o podatek od majątku
Hiszpański podatek od majątku sięga 1978 roku, okresu przejścia kraju do demokracji po dyktaturze Franco. Dochody z niego są pobierane przez rządy regionalne, co działało dobrze do czasu kryzysu finansowego. Po krótkiej przerwie podatek został przywrócony w 2011 roku – ale konserwatywny rząd w Madrycie obniżył jego stawkę do zera. Ten ruch przyciągnął zamożnych mieszkańców, w tym dobrze zarabiających piłkarzy Realu Madryt oraz inwestorów z Ameryki Łacińskiej, co podniosło ceny nieruchomości.
W 2022 roku Andaluzja poszła w ślady Madrytu, obniżając stawkę podatku od majątku do zera. Przywódca regionu Madrytu z przekąsem powitał Andaluzyjczyków w „raju” (gra słów z **paraíso fiscal**, czyli raj podatkowy). Niedługo potem Galicja – gdzie Ortega mieszka ze względów podatkowych – zaoferowała 50% zniżki.
Gdy setki milionów euro na lokalne usługi, w tym opiekę zdrowotną, znalazły się w niebezpieczeństwie, wybuchła walka polityczna. Socjalistyczny rząd centralny Hiszpanii pod przewodnictwem premiera Pedro Sáncheza interweniował, aby bronić podatku, co doprowadziło do starcia z bogatymi regionami.
W grudniu 2022 roku premier Pedro Sánchez wprowadził podatek solidarnościowy od dużych majątków, aby pomóc w pokryciu wydatków publicznych po pandemii. Początkowo miał obowiązywać przez dwa lata, ale został przedłużony do czasu rewizji finansowania regionalnego – co raczej nie nastąpi szybko. Podatek został zaprojektowany tak, aby wszelkie utracone dochody rządów regionalnych zostały zebrane przez rząd centralny. Dotyczy on majątku na całym świecie, zaczynając od 1,7% dla majątku netto powyżej 3 mln euro i wzrastając do 3,5% dla majątków przekraczających 10 mln euro.
Istnieją wyjątki: pierwsze 700 000 euro jest wolne od podatku, podobnie jak 300 000 euro za główną rezydencję. Limit gwarantuje, że łączne podatki dochodowe i od majątku nie przekraczają 60% dochodu podatnika, chroniąc tych, którzy są bogaci w aktywa, ale ubodzy w gotówkę.
Według hiszpańskiego Ministerstwa Finansów podatek przyniósł 1,88 mld euro w pierwszym roku (2023), z czego 1,25 mld euro trafiło do rządów regionalnych, a 630 mln euro do rządu centralnego. W 2024 roku regiony zatrzymały dochody dla siebie, zwiększając łączną kwotę do 2 mld euro.
Dirk Foremny, profesor ekonomii na Uniwersytecie w Barcelonie, wyjaśnia, że podatek nie ma na celu głównie zwiększenia dochodów rządu centralnego, ale raczej wywarcia presji na regiony, aby zbierały więcej. W tym sensie zadziałał. Chociaż kwoty są skromne w porównaniu z podatkiem dochodowym (który przynosi 130 mld euro rocznie), są porównywalne z dochodami z podatku spadkowego (około 3 mld euro). Foremny twierdzi, że podatek ma wartość społeczną, pomagając w redystrybucji bogactwa i zapobiegając nadmiernej koncentracji władzy ekonomicznej – i politycznej.
Mimo ostrzeżeń o masowej ucieczce bogatych, najzamożniejsi Hiszpanie w większości pozostali. W 2021 roku Forbes naliczył 26 hiszpańskich miliarderów; dziś jest ich 34, a ich łączny majątek przekracza 200 mld dolarów. Marc Debois z FO-Next zauważa, że większość zamożnych osób złożyła odwołania prawne lub zrestrukturyzowała swoje finanse, zamiast wyjeżdżać. Tylko nieliczni się przeprowadzili – wystarczająco, aby trafić na nagłówki, ale nie na tyle, aby sygnalizować masową ucieczkę.
Czy miliarderzy mogliby płacić więcej? Eksperci wskazują na dużą lukę: zwolnienie dla „firm rodzinnych”. Pierwotnie miało ono wspierać małe i średnie przedsiębiorstwa, ale jest również wykorzystywane przez najbogatszych do ochrony majątku. Chociaż istnieją przepisy zapobiegające nadużyciom – wymagające, aby aktywa były wykorzystywane do działalności gospodarczej, a nie tylko inwestycji – zniesienie zwolnienia mogłoby przynieść odwrotny skutek. Debois przewiduje, że miliarderzy zareagowaliby, wykorzystując dług lub przenosząc majątki do przyjaznych podatkowo jurysdykcji, takich jak Luksemburg. Co ważniejsze, zniesienie zwolnienia zaszkodziłoby tysiącom średnich firm rodzinnych, czyniąc to ryzykownym politycznie.
Julio López Laborda, profesor ekonomii publicznej, szacuje, że 80% majątku najbogatszego 1% unika opodatkowania dzięki takim zwolnieniom. Tymczasem cięcie usług publicznych w celu sfinansowania ulg podatkowych lub zrównoważenia budżetów grozi stworzeniem szkodliwego cyklu spadku.
Zwolnienie dla firm może kosztować Skarb Państwa około 2 mld euro, podczas gdy wcześniej wspomniany limit podatków jako procent dochodu może skutkować kolejnymi 2,5 mld euro nieściągniętych wpływów.
Susana Ruiz, odpowiedzialna za politykę sprawiedliwości podatkowej w Oxfam, która współpracuje z Lópezem Labordą nad nadchodzącym raportem na temat podatków od majątku, mówi: „Moglibyśmy zbierać co najmniej dwa do trzech razy więcej niż obecnie”.
Cięcie usług publicznych w celu sfinansowania ulg podatkowych lub po prostu zrównoważenia budżetu może stworzyć błędne koło. Obniżenie jakości usług podważa zaufanie publiczne do opodatkowania, które opiera się na szerokim porozumieniu. W Madrycie pogarszające się standardy opieki zdrowotnej wzmocniły frustrację wśród pracowników i utrwaliły przekonanie, że usługi prywatne są bardziej efektywne, wyjaśnia Ruiz. Uważa ona, że podatek solidarnościowy pomógł przywrócić zaufanie. „Istnieje silne poparcie społeczne dla niego. Wzmacnia on przekonanie, że system jest sprawiedliwy”.
Jak dotąd nie ma dowodów na to, że podatek zaszkodził wzrostowi. Hiszpania była najszybciej rozwijającą się dużą zaawansowaną gospodarką w zeszłym roku, rosnąc o 3,2% – nawet wyprzedzając Stany Zjednoczone. Dla porównania, Wielka Brytania i Francja odnotowały wzrost ledwie powyżej 1%. Od balkonów budynku Planeta po resztę kraju, oznaki dobrobytu kwitną.
NAJCZĘŚCIEJ ZADAWANE PYTANIA
### **FAQ: Jak Hiszpania wprowadziła podatki od majątku, nie odstraszając miliarderów**
#### **Pytania podstawowe**
**1. Czym jest podatek od majątku?**
Podatek od majątku to opłata od całkowitej wartości aktywów danej osoby, a nie tylko od jej dochodu.
**2. Dlaczego Hiszpania wprowadziła podatek od majątku?**
Wprowadzono go, aby zmniejszyć nierówności i generować dochody na usługi publiczne, celując w ultra-bogatych, nie obciążając nadmiernie klasy średniej.
**3. Czy miliarderzy opuścili Hiszpanię z powodu podatku od majątku?**
Nie w znaczącym stopniu. Hiszpania zaprojektowała zwolnienia i dostosowania regionalne, aby zapobiec masowym wyjazdom, jednocześnie zbierając dochody.
**4. Czym różni się hiszpański podatek od majątku od podatku dochodowego?**
Podatek dochodowy dotyczy zarobków, podczas gdy podatek od majątku celuje w zgromadzone aktywa.
**5. Kto musi płacić hiszpański podatek od majątku?**
Rezydenci z majątkiem netto powyżej 700 000 euro. Nierezydenci płacą tylko od aktywów znajdujących się w Hiszpanii.
---
#### **Pytania średniozaawansowane**
**6. Jakie zwolnienia sprawiają, że hiszpański podatek od majątku jest znośny dla bogatych?**
Kluczowe zwolnienia obejmują:
- Główne rezydencje.
- Aktywa biznesowe.
- Fundusze emerytalne i niektóre inwestycje.
**7. Jak różnice regionalne wpływają na hiszpański podatek od majątku?**
Niektóre regiony autonomiczne oferują duże zniżki lub zwolnienia, pozwalając zamożnym mieszkańcom legalnie minimalizować płatności.
**8. Co powstrzymuje miliarderów przed przeprowadzką do rajów podatkowych?**
Hiszpania egzekwuje podatki wyjazdowe i ma umowy z innymi krajami w celu śledzenia uchylających się od opodatkowania.
**9. Ile dochodu generuje hiszpański podatek od majątku?**
Około 1,5 mld euro rocznie – niewiele w porównaniu z podatkiem dochodowym, ale symbolicznie ważne dla sprawiedliwości.
**10. Czy istnieją luki, z których korzystają miliarderzy, aby uniknąć podatku?**
Niektórzy przenoszą aktywa do funduszy rodzinnych lub inwestują w zwolnione kategorie, ale audyty i przepisy dotyczące przejrzystości ograniczają nadużycia.
---
#### **Pytania zaawansowane**
**11. Jak hiszpański podatek od majątku wypada na tle innych krajów?**
Większość państw europejskich zrezygnowała z podatków od majątku (Francja
